자산관리사 모의고사 01

 

01

다음 중 고객재무관리(Financial management)에 대한 내용으로 가장 적절하지 않은 것은?

① 개인 또는 가족을 대상으로 한 종합적인 재무관리를 말한다.

② 기업재무관리(Corporate financial management)에 대비되는 개념으로 볼 수 있다.

③ 고객에게 재정적 위험의 예보를 제공하는 것이 고객재무관리의 궁극적 목표이다.

④ 생애에 걸쳐 재무적 효용을 극대화시키기 위한 모든 관리전략을 일컫는다.

⑤ 고객재무관리에서 다루는 영역은 소비, 투자, 저축, 자산보호이다.

02

다음 중 생애재무관리(lifetime financial management)에 대한 설명으로 가장 올바르지 않은 것은?

① 고객에게 재정적 안전감(financial security)을 제공하는 것을 지향한다.

② 가족을 대상으로 하는 재무관리는 장기적이나 개인별 재무관리는 단기적 성향을 가진다.

③ 전 생애에 걸쳐 재무목표를 달성하기 위한 행동계획을 개발하고 실행하게 된다.

④ 고객의 재무자원을 효율적으로 관리하여 고객의 기대 재무목표를 달성하도록 해 준다.

⑤ 생애재무관리는 체계적인 접근과 전략이 요구되어진다.

03

다음 중 미국의 CFP(Certified Financial Planner) Board에서 규정하는 재무설계(Financial Planning) 과정을 올바른 순서로 나열한 것은?

가. 고객과의 관계를 규정하고 정립하기 나. 재무목표를 포함한 고객 관련정보 수집하기 다. 고객의 재정적 상태를 분석하고 평가하기 라. 재무설계를 위한 권고안을 개발하여 제시하기 마. 재무설계의 권고안을 실행하기 바. 재무설계의 권고안을 모니터링하기

 

 

① 가 → 나 → 다 → 라 → 마 → 바

② 나 → 가 → 다 → 라 → 바 → 마

③ 나 → 가 → 라 → 다 → 마 → 바

④ 라 → 나 → 가 → 다 → 바 → 마

⑤ 가 → 라 → 다 → 나 → 마 → 바

 

04

FP(Financial Planner)에게 요구되어지는 가장 중요한 2가지 요건으로 적절한 것은?

① 윤리성과 전문성

② 응답성과 반응성

③ 유동성과 피드백

④ 진단과 운영

⑤ 진취성과 고취성

05

다음 중 고객재무관리의 중요성에 대한 내용으로 올바른 것은?

① 개인이나 가계의 소득과 지출의 흐름이 일치되지 않으므로 가장 이상적인 것은 소비흐름과 소득흐름을 최대한 불일치시키는 것이다.

② 현대 사회가 발전할수록 정보의 보편화로 인한 라이프스타일의 정체성 형성과 욕구의 단일화가 이루어진다.

③ 중년기 때 발생되는 금전의 초과공급을 노년기에 적절한 방법으로 이전시키는 것은 재무관리의 중요한 핵심 중 하나이다.

④ 소비자 중심에서 공급자 중심으로 시장의 구조가 전환되었기 때문에 은행의 프라이빗 뱅킹은 배제되어야 한다.

⑤ 효과적인 포트폴리오 구성을 위해 금융시장에서 제공하는 금융상품을 단일화하는 것이 중요하다.

06

다음은 고객재무관리의 궁극적인 목표에 대한 내용이다. 가장 올바른 내용은 무엇인가?

① 자산과 소득의 최소화

② 상속을 위한 자산축적

③ 재정적 투기의 달성

④ 재정 안전감의 탈피

⑤ 소비의 극대화

07

다음 중 종합재무설계(comprehensive financial planning)의 영역으로 보기에 가장 거리가 먼 것은?

① 현금 및 신용관리(Good cash and credit managementpractices) - 고객신용관리

② 수입과 지출관리(Adequately managing your expenditures) - 고객지출관리

③ 자산의 증대와 투자계획(Planning your investment) - 고객투자관리

④ 은퇴설계와 상속(Preparing for retirement and estate planning) - 고객은퇴관리 및 세금관리

⑤ 소득과 자산의 보호(Protecting your income and assets) - 내구재 구매시점관리

 

08

근래 고객재무관리에 대한 수요가 증가하는 추세이며 이에 따른 전문성에 대한 수요도 증가하고 있다. 다음 중 이러한 경향에 영향을 준 사회․경제적 변화로 보기에 가장 거리가 먼 것은?

① 미래의 확실성에 대한 대비

② 금융시장의 복잡성과 금융상품의 다양화

③ 인구의 고령화

④ 자산의 증대

⑤ 고객중심경영

 

09

다음 중 재무목표(Financial goal)에 필요한 최소한의 두 가지 조건으로 가장 적절한 것은?

① 재무목표 성과에 따른 고객만족도, 재무목표 달성 후 성과 배분

② 재무목표 성과에 따른 FP 수당 설정, 재무목표 달성에 따른 자금 소비

③ 재무목표 성과가 기업에 미치는 영향정도, 재무목표 달성 후 포트폴리오 구성

④ 재무목표 성과에 따른 피드백 시스템 구축, 재무목표 달성 후 지속적 유지

⑤ 재무목표 성과가 화폐금액으로 표현 가능, 재무목표 달성 기간의 명시

 

10

일반적인 생애주기에 따른 연령별 주요 재무목표의 연결이 가장 올바른 것은?

① 50대 - 레저비용

② 20대 - 채무의 청산 및 상속준비

③ 40대 - 노후자금의 합리적 운용

④ 30대 - 상속 및 절세전략

⑤ 60세 이상 - 유동성 자산 확보

 

 

 

11

다음은 재무목표의 우선순위(priority)에 대한 내용이다. 가장 거리가 먼 것은?

① 고객이 달성하기를 원하는 순서로 재무목표의 순서를 정한다.

② 재무목표의 우선순위는 고객마다 다르다.

③ 효과적인 재무목표의 달성을 위해 기회비용은 고려의 대상에서 제외해야 한다.

④ 고객의 장기 및 단기 재무목표를 설정하고 이를 토대로 우선순위를 결정한다.

⑤ 재무목표는 고객의 가치관에 의해 영향을 받을 수 있다.

 

12

다음 중 위험감수도(risk tolerance)에 대한 설명으로 올바른 것은?

① 위험감수도는 위험회피도(risk aversion)의 편차를 감소시킨 것으로 투자포트폴리오보다 수요포트폴리오에 영향을 높게 미친다.

② 위험감수도는 연령, 직업, 라이프사이클, 투자자산 규모 및 기간 등에 의해 영향을 받는다.

③ 위험 파악은 직․간접 질문이 아닌 체계적이고 표준화되어 있는 질문지를 통해서만 파악하는 것이 효과적이다.

④ 안정형 고객의 경우 부동산 펀드, 채권형 펀드 중심으로 자산을 구성함으로써 투자원금 보호를 기대한다.

⑤ 위험감수도를 측정하는 목적은 기회비용의 크기 정도를 측정함으로써 유동성 자금의 확보율을 증대시키는 데 있다.

 

13

현재 연간 단리(simple interest) 10%를 지급하는 보통예금 계좌에 1억 원이 있는데, 5년 후에는 얼마가 되는가?

① 150,000,000원② 120,000,000원

③ 180,000,000원④ 200,000,000원

⑤ 110,000,000원

 

14

연간 10% 확정금리 복리(compound interest) 상품에 1억 원을 투자하였다면, 10년 후에 얼마 정도 되는가?

① 198,435,760원② 223,524,640원

③ 188,153,520원④ 259,374,250원

⑤ 210,523,330원

 

15

이자율이 5%일 때, 매 분기말에 300,000원씩 10년간 지급하는 연금의 현재가치는 얼마 정도인가?

① 9,398,080원② 4,886,670원

③ 5,473,200원④ 8,284,320원

⑤ 7,785,600원

16

개인의 자산상태를 평가하는 자산상태표의 자산(assets)에 포함되는 구성요소로 적절하지 않은 것은?

① 부동산(real estate)

② 현금성 자산(monetary assets)

③ 개인소유물 자산(tangible assets)

④ 현금유출(cash outflow)

⑤ 투자자산(investment assets)

17

가계가 자산증식의 재무목표를 어느 정도 잘 달성하고 있는지를 나타내주는 재무비율을 무엇이라고 하는가?

① 부채부담비율② 소득대비 소비비율

③ 유동성비율④ 자본축적비율

⑤ 신용대출비율

18

다음 중 고객신용의 장점으로 적절하지 않은 것은?

① 예상하지 못한 지출의 발생에 대응할 수 있다.

② 과잉부채 이용의 효과가 있다.

③ 신용카드 이용을 통해 신용도를 높일 수 있다.

④ 생활자금관리에 신용자금을 이용할 수 있다.

⑤ 현재의 구매력을 증가시킬 수 있다.

19

다음 설명 중 올바르지 않은 것은

① 기회비용은 재무관련 의사결정에 수반되는 간접비용이다.

② 재무목표는 금액과 기간으로 표시되어야 한다.

③ 재무목표는 측정가능한 수치적 목표로 고객의 가치관에 독립적이다.

④ 재무관리의 첫 단계가 재무목표의 수립이다.

⑤ 3년 후 주택을 구입하기 위해 1천만 원이 필요하다는 것은 재무목표이다.

20

다음 중 고객이 생애주기 동안 공통적으로 지출하게 되는 큰 규모의 자금으로 보기에 상대적으로 가장 먼 것은?

① 주택자금

② 자녀교육자금

③ 여가 및 취미생활자금

④ 자녀결혼자금

⑤ 노후생활자금

 

21

다음 설명 중 가장 타당하지 않은 것은?

① 재무목표를 통해 현재의 재무상태와 미래에 기대하는 재무상태 사이의 갭(Gap)을 알 수 있다.

② 재무목표의 표시는 기간과 금액으로 되어야 한다.

③ 직접적 비용인 기회비용의 개념은 자원의 유한성에 기인한다.

④ 재무상의 생애주기에서 말하는 보유기에는 투자에 따른 손실을 회복할 수 있는 시간과 자원을 보유하고 있다.

⑤ FP(Financial planner)는 고객의 위험감수도에 의해 자산배분전략을 수립하기 때문에 위험감수도를 측정하는 표준화된 방법은 없다.

22

다음은 자금관리에 대한 일반적인 설명이다. 올바르지 않은 것은?

① 투자란 현재 발생하는 소비를 위해 미래에 발생될 수 있는 소비를 희생해야 하는 경우를 말한다.

② 개인 또는 가계가 사용할 수 있는 자금에는 크게 소득(income), 자산(assets), 대출(borrowing)이 있다.

③ 성공적인 자금관리의 기본은 재무제표를 작성하고 지출계획을 수립하는 것이다.

④ 재무관련 기록항목 중 지출항목에는 예산수립의 정보나 각종 지출계획이 있다.

⑤ 구체적인 자금관리는 개인재무제표의 작성에서부터 시작된다고 볼 수 있다.

23

다음은 개인재무제표(financial statements)인 자산상태표(balance sheet, 개인대차대조표)에 대한 내용이다. 올바르지 않은 것은?

① 자산상태표는 개인 또는 가계의 현재 재정상태를 평가하기 위한 재무제표로 효과적인 재무계획의 수립을 위한 정보를 제공한다.

② 단기부채는 보통 만기가 1년 이내인 부채를 말한다.

③ 자산 총액이 210,000원이고 부채 총액이 46,000원이면 순자산은 164,000원이 된다.

④ 투자자산(investment assets)에는 연금, 퇴직금, 전세보증금, 적금, 뮤추얼펀드 등이 있다.

⑤ 자산상태표의 자산(assets)은 현금 및 금전적 가치를 지니고 있는 모든 재산을 경제적 가치로 환산한 것을 말한다.

24

다음은 개인재무제표(financial statements)인 개인수지상태표(income and expense statement)에 대한 내용이다. 올바르지 않은 것은?

① 일정기간 동안 어디에서 수입이 들어왔는지 또는 어디로 나갔는지에 대한 내용을 보여준다.

② 고정지출과 변동지출은 가계의 특성에 따라 지출비목이 달라질 수 있다.

③ 수입과 지출의 차액을 통해 손익을 결산하게 되는데 그 값이 양이면 흑자, 음일 경우 적자라고 한다.

④ 개인수지상태표는 수입과 지출, 손익결산이라는 세 영역으로 구성된다.

⑤ 현금유출은 소비대금을 결제하는 경우 발생하는 것으로 인식하기 때문에 신용카드 대금의 경우 할부별 계정처리를 수행한다.

 

25

다음 중 재무비율분석(financial ratio analysis)에 대한 내용으로 올바르지 않은 것은?

① 소득대비 소비비율은 일반적으로 1.0 미만이 권고된다.

② 일반적으로 총 부채액의 10%에 해당하는 유동성 자산을 보유하고 있다면 가계의 부채상환에 필요한 유동성 자산의 조달이 어렵지 않다고 판단할 수 있다.

③ 자본축적비율은 가계가 자산증식의 재무목표를 달성하고 있는 정도를 나타내 준다.

④ 재무비율분석은 상태에 대한 세부정보를 제공하는 데 한계가 있기 때문에 수지상태표를 활용하게 된다.

⑤ 유동성 자산을 연간 가처분소득으로 나눈 유동성비율은 일반적으로 0.25가 권고된다.